Luke Davies wuchs in West Pymble, einem Vorort von Sydney auf. Davies begann bereits mit 13 Jahren mit dem Schreiben von Lyrik. Er studierte Kunst an der Universität Sydney. Sein erstes Werk Four plots for magnets Glandular erschien 1982 noch während seines Studiums. In den 1980ern war er heroinabhängig. Diese Zeit, die er heute als „dunkle Phase“ beschreibt, formte seinen Schreibstil. Seine Erfahrungen mit der Sucht verarbeitete er in den Romanen Candy und Isabelle the Navigator sowie in Zahlreichen seiner Gedichte. Neben seiner schriftstellerischen Tätigkeit arbeitete Davies in verschiedenen Berufen, so als LKW-Fahrer, Lehrer und Journalist.[1] 1994 erschien seine Gedichtsammlung Absolute Event Horizon, für die er 1995 für den National Book Council Poetry Prize nominiert war. Mit seiner Gedichtsammlung Running With Light gewann er 2000 den Judith Wright Poetry Prize.[2][3]
2004 erhielt er die Philip Hodgins Memorial Medal auf dem Mildura Writers’ Festival. Zu Candy schrieb er außerdem das Drehbuch. Der Film über die heroinsüchtige Candy und einen in sie verliebten Dichter wurde 2006 unter dem Titel Candy – Reise der Engel von Neil Armfield (Koautor des Drehbuchs) verfilmt.[2] Für seinen Gedichtband Interferon Psalms gewann er 2012 den Literaturpreis des australischen Premierministers.[4]
